北伐军在两湖地区的迅速推进，直接威胁到孙传芳的安全。在帝国主义撮合和支持下，孙传芳调整与奉系军阀的关系，从苏、浙、皖三省集中11万兵力于江西，准备从侧背进攻北伐军。为此，北伐军决定采取先发制人的战略。9月3日，北伐军调集约5万余兵力，以朱培德为总指挥，兵分三路向江西发起进攻。9月6日至8日，北伐军第2军两个师和第3军，迅速占领赣西各县，并进逼樟树；第6军和第1军第1师连克铜鼓、修水、高安；第2军第5师一举攻克赣州，占领赣南广大地区。19日，第6军和第3军各一部，在工农群众支援下占领南昌，23日因遭孙军利用南浔路(南昌至九江)以优势兵力的南北夹攻被迫退出。9月底，为粉碎孙传芳迂回包抄武汉，切断粤汉路，分兵三路进攻北伐军的作战计划，北伐军速调第7军从鄂东南进入赣北参战，30日在箬溪歼孙军谢鸿勋师，10月3日攻占德安，迫孙军回援赣北。10月11日，第1、第2军发起第二次攻打南昌的作战。14日，由于孙军的反攻，进攻南昌的战斗再次失利，北伐军被迫撤围南昌。在总结两次失利的基础上，北伐军总司令部，迅速调整兵力，修订作战计划，发起了第三次南浔路会战。19日，第14军攻占抚州，断孙军入闽通道。11月2日，北伐军以左中右三路，同时向南浔铁路孙军各据点发起总攻，控制南浔路北段和长江水道。在此形势下，孙传芳逃回南京。8日，北伐军攻克南昌。孙军l万多人全部被俘。至此，孙传芳集中在江西战场的10余万军队绝大部分被歼。江西战役遂告结束。